目錄
第一章引言第二章國內外證券投資基金業的發展
2.1國外證券投資基金業的發展
2.2美國證券投資基金的發展
2.2.1美國證券投資基金的發展歷程
2.2.2美國證券投資基金業的競爭
2.2.3美國證券投資基金業的問題
2.3國內證券投資基金的發展歷程
2.3.1探索階段（1991-1993年）
2.3.2調整階段（1993-1997年）
2.3.3發展階段（1998-2002年）
2.3.4騰飛階段（2006年7月至今）
2.4國內證券投資基金分析
2.4.1國內證券投資基金現狀分析
2.4.2國內證券投資基金快速發展的原因
2.4.3中國證券投資基金建設的策略
第三章我國證券投資基金內部治理結構及其最佳化
3.1基金結構治理綜述
3.2國外基金治理結構
3.3我國證券投資基金內部治理結構的現狀分析
3.4我國基金的內部結構的問題
3.5我國基金的內部結構的最佳化
第四章基金投資行為研究
4.1傳統金融理論與行為金融學理論的研究
4.1.1傳統金融理論
4.1.2行為金融學理論
4.1.3“羊群行為”的研究
4.2我國證券投資基金的“羊群行為”研究
4.2.1國內外的研究綜述
4.2.2“羊群行為”的成因
4.2.3建議
4.3基金投資行為的市場影響
4.3.1對個人投資者的影響
4.3.2對股價的影響
4.3.3基金倉位變動影響市場波動
4.3.4基金行為的市場功能
4.4基金的投資策略與投資理念
4.4.1基金的投資策略
4.4.2我國基金的投資理念研究
4.4.3後股改時代的投資理念
4.4.4開放式基金的贖回行為研究
第五章證券投資基金的投資行為博弈分析
5.1背景分析
5.1.1基金之間的博弈
5.1.2基民與基金之間的博弈
5.1.3散戶與基金的博弈
5.2文獻綜述
5.2.1國外研究現狀
5.2.2國內研究現狀
5.3一般博弈模型與納什均衡多重性
5.4基於信息的機構博弈模型
5.4.1在模型中引入信息x
5.4.2建立模型
5.4.3對模型進行一般性分析
5.5進化博弈論的基本內容
5.5.1經典博弈理論的缺陷
5.5.2進化博弈論相關概念的界定及具體求法
5.5.3ESS概念及2×2鷹一鴿博弈ESs求解
5.6構建證券投資者之間的博弈模型
5.6.1動態複製思想在證券交易市場上的套用
5.6.2股票價格的二叉樹模型
5.6.3建立證券投資者之間的博弈模型
5.6.4對進化博弈模型的理論分析
第六章基於實驗設計的證券投資基金的最優投資決策
6.1建立投資組合模型
6.2試驗設計
6.2.1混料試驗設計.1
6.2.2極端頂點的混料試驗設計
6.3證券投資基金最優投資決策的實驗設計
6.4結論
第七章基於廣義.Pareto分布的開放式基金流動性風險測量
7.1預留現金不足時開放式基金風險模型
7.2廣義Pareto分布及其參數估計
7.2.1極值理論
7.2.2廣義Pareto分布
7.3開放式基金一種流動性風險的測量
7.4仿真模擬
7.5結論
第八章基於copula的開放式基金流動性風險研究I
8.1開放式基金預留現金和債券比例管理模型
8.2二元Copula函式
8.3預留現金和債券比例的確定
8.4實際數據分析
精彩書摘
由於看好中國的投資環境和未來經濟發展的前景，在合資基金公司中，外方的持股比例在不斷提升。按照中國加人WTO三年後基金業對外開放的承諾，自2004年年底，外資在合資基金管理公司的持股比例上限已由此前的33％上升到49％，外資方根據有關規定紛紛增持股權，很多已經達到了持股比例的上限。例如2005年6月，國投瑞銀完成重組並成為首家外資持股比例達到49％上限的合資基金公司，之後還有景順長城、上投摩根、泰達荷銀等基金公司的外方股東也都紛紛將持股比例提高到49％。後期，很多基金公司成立初期，外資持股比例就達到了49％，例如滙豐晉信、中歐、諾德等公司，持股比例較低的公司，如信達澳銀，外資持股比例也達到了46％的高位。外資正通過增持股份等方式在合資基金公司中謀求更大的話語權，特別值得注意的是，最新成立的中歐、諾德兩家基金公司，外方均占據了第一大股東的位置，取得了相對控股地位。外資之所以看重在中國基金業的地位和作用，是因為中國資本市場在全球資產配置中的重要性日益增強，因此引起外方對於參股中國基金公司的重視，這為合資公司的成長創造了很多便利條件。近兩年來，在金融業對外開放的過程中，合資基金管理公司成立的速度相當令人關注，而國內金融機構也在發生不同程度的轉變，以金融參控股為特點的混業經營已經在中國金融體系中悄然啟動，這種趨勢會由於外資銀行和投資機構在國內的不斷擴張、滲透和合作收購而日益激烈。
